Октябрьский обвал 2025 года стал болезненным напоминанием о рисках кредитного плеча. За несколько дней с рынка было ликвидировано свыше 19 млрд долларов маржинальных позиций, а отдельные альткоины потеряли двузначные проценты на фоне каскадного закрытия лонгов. Аналитики отмечают, что значительная часть ликвидаций пришлась на структуры розничных трейдеров, торговавших перпетуалами с высоким плечом без четкого плана риск‑менеджмента.
Этот эпизод усилил тренд на осторожность: многие инвесторы сократили использование плеча, перешли к меньшим кредитным множителям или вовсе отказались от маржи в пользу спота и опционов с ограниченным риском. Гайды по безопасности прямо рекомендуют: в условиях высокой волатильности 2025 года плечо выше x3 для неспециалистов — лотерея, а сложные деривативные конструкции стоит использовать только после теоретической и практической подготовки. Октябрьский крах стал еще одной иллюстрацией того, что на крипторынке главная угроза — не сам актив, а сочетание человеческой жадности и легкого доступа к левереджу.
Этот эпизод усилил тренд на осторожность: многие инвесторы сократили использование плеча, перешли к меньшим кредитным множителям или вовсе отказались от маржи в пользу спота и опционов с ограниченным риском. Гайды по безопасности прямо рекомендуют: в условиях высокой волатильности 2025 года плечо выше x3 для неспециалистов — лотерея, а сложные деривативные конструкции стоит использовать только после теоретической и практической подготовки. Октябрьский крах стал еще одной иллюстрацией того, что на крипторынке главная угроза — не сам актив, а сочетание человеческой жадности и легкого доступа к левереджу.